Tema 9 - Existencias Comerciales

Resumen Ejecutivo Este informe sintetiza los principios y procedimientos contables fundamentales relativos a las existencias comerciales, un activo circulante crítico para las empresas comerciales. La gestión contable de las existencias se centra en la correcta asignación del coste de las mercancías disponibles para la venta entre aquellas que han sido vendidas (Coste de Ventas) y las que permanecen en el almacén al cierre del ejercicio (Existencias Finales). Esta distribución es de vital importancia, ya que impacta directamente tanto en el Balance de situación, a través de la valoración del inventario, como en la Cuenta de pérdidas y ganancias, donde el coste de la mercancía vendida constituye el principal gasto. Cuando los precios de adquisición de artículos homogéneos varían, se deben aplicar métodos de valoración específicos. El Plan General de Contabilidad (PGC) español establece el Coste Medio Ponderado (CMP) como el método general y acepta el FIFO (PEPS), prohibiendo el uso del LIFO (UEPS). Adicionalmente, el principio de prudencia exige que al cierre del ejercicio las existencias se valoren según la regla de "coste o mercado, el más bajo", reconociendo cualquier deterioro de valor como un gasto del período.

1. Naturaleza y Composición del Inventario

1.1. Definición y Tipos de Existencias

Las existencias son bienes que la empresa posee con uno de los siguientes fines:

• Para su venta en el curso ordinario de la explotación.
• Para su transformación o incorporación al proceso productivo. Se clasifican en tres grupos principales:

1. Listas para la venta: Incluye las mercaderías (adquiridas por empresas

comerciales) y los productos terminados(producidos por empresas industriales).

2. Para incorporar a la producción: Incluye materias primas y otros

aprovisionamientos.

3. En proceso de producción: Incluye productos en curso, productos

semiterminados y otros inventarios análogos. Este análisis se centra en las existencias comerciales o mercaderías, que son los géneros adquiridos por las empresas comerciales para su posterior venta sin someterlos a una transformación sustancial.

1.2. Composición y Valoración Inicial del Inventario

Para determinar correctamente las existencias al cierre del ejercicio, el recuento físico debe incluir no solo los artículos en el almacén, sino también:

• Mercancías en tránsito: Aquellas que son propiedad de la empresa, ya sea que estén siendo enviadas por proveedores o dirigidas a clientes.
• Mercancías entregadas en garantía o fianza.
• Mercancías en depósito o consignación: Aquellas propiedad de la empresa que están en posesión de un tercero (consignatario) para su venta. La propiedad sigue siendo del depositante (consignador) hasta que se produce la venta. Con carácter general, los inventarios de mercancías se valoran inicialmente por su coste o precio de adquisición. Este coste incluye el precio neto de compra facturado por el proveedor más todos los gastos adicionales necesarios hasta que la mercancía esté disponible (transporte, seguros, etc.).

2. El Problema Central: La Asignación del Coste

La tarea contable fundamental en relación con los inventarios es distribuir el coste total de los bienes disponibles para la venta entre dos destinos:

1. El Coste de la Mercancía Vendida (Coste de Ventas): Se registra como un

gasto en la Cuenta de pérdidas y ganancias.

2. Las Existencias Finales: Se registran como un activo circulante en el Balance

de situación. Esta asignación se rige por la siguiente ecuación fundamental: Coste de la Mercancía Disponible para la Venta = Coste de Ventas + Existencias Finales (Existencias Iniciales + Compras Netas) (Gasto del período) (Activo al final del período) Este reparto es crucial porque:

• Una sobrevaloración de las existencias finales resulta en una infravaloración del coste de ventas y, por tanto, en una sobrevaloración del resultado del ejercicio.
• Una infravaloración de las existencias finales tiene el efecto contrario, aumentando el coste de ventas y reduciendo el resultado.
• Las existencias finales de un ejercicio se convierten en las existencias iniciales del siguiente, trasladando el efecto de la valoración entre períodos contables.

3. Métodos de Valoración de Inventarios

Cuando una empresa vende artículos idénticos que fueron adquiridos a precios unitarios diferentes, debe adoptar un método consistente para asignar los costes. Los métodos principales son: Método Descripción Valoración de Existencias Finales Normativa PGC

Identificación Específica Se asigna a cada unidad vendida su coste de adquisición específico. Coste real de las unidades no vendidas. Requerido para bienes no intercambiables entre sí.

FIFO (PEPS)

Primera Entrada, Primera Salida. Asume que las primeras unidades compradas son las primeras en venderse. Valoradas a los precios de las últimas compras. Aceptado como alternativa al CMP. CMP (Coste Medio Ponderado) Calcula un coste unitario promedio para todas las unidades disponibles. Este coste se aplica tanto a las unidades vendidas como a las que quedan en inventario. Valoradas al coste medio ponderado. Método de aplicación general.

LIFO (UEPS)

Última Entrada, Primera Salida. Asume que las últimas unidades compradas son las primeras en venderse. Valoradas a los precios de las primeras compras. No admitido por el Plan General de Contabilidad. El PGC exige que se utilice un único método de valoración para todas las existencias de naturaleza y uso similares, manteniéndolo a lo largo del tiempo para garantizar la comparabilidad (principio de uniformidad).

4. Métodos de Estimación del Inventario

En situaciones donde no es práctico realizar un recuento físico (por ejemplo, para informes intermedios), se pueden utilizar métodos de estimación:

• Método del Margen Bruto: Estima el coste de ventas aplicando un porcentaje de margen bruto histórico a las ventas netas del período. Las existencias finales se calculan como la diferencia entre la mercancía disponible para la venta y el coste de ventas estimado. Su fiabilidad depende de la estabilidad del margen bruto de la empresa.
• Método de los Minoristas: Es otro procedimiento utilizado para estimar el valor de las existencias sin necesidad de un inventario físico.

5. Corrección del Valor por Deterioro

5.1. La Regla "Coste o Mercado, el más bajo"

De acuerdo con el principio de prudencia, al cierre del ejercicio, las existencias deben valorarse por el precio de coste o su valor de mercado, el más bajo de los dos. En este contexto, el "valor de mercado" se define como el Valor Neto Realizable (VNR). Valor Neto Realizable (VNR) = Precio de venta esperado - Gastos directos necesarios para la venta (publicidad, comisiones, etc.). Si el VNR de las existencias es inferior a su coste de adquisición, se debe reconocer una pérdida por deterioro.

5.2. Registro Contable del Deterioro

Cuando se identifica un deterioro, el PGC estipula el siguiente tratamiento para registrar esta pérdida reversible:

1. Reconocimiento del Gasto: La diferencia entre el coste de adquisición y el

VNR se contabiliza como un gasto en la Cuenta de pérdidas y ganancias. Se utiliza la cuenta (693) Pérdidas por deterioro de existencias.

2. Creación de una Cuenta Compensadora: El importe del deterioro se abona a

una cuenta compensadora de activo, (390) Deterioro de valor de las mercaderías, que minora el valor de las existencias en el Balance.

3. Reversión del Deterioro: Si en un ejercicio posterior las circunstancias que

causaron el deterioro desaparecen (por ejemplo, el VNR se recupera), la corrección valorativa se revierte. El importe de la reversión se reconoce como un ingreso en la Cuenta de pérdidas y ganancias, utilizando la cuenta (793) Reversión del deterioro de existencias. Este proceso asegura que los activos no se presenten en el balance por un valor superior al que se espera recuperar a través de su venta.